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ÉTAPE 2 · GUIDE CRÉATION 2027
La bière peut être vendable plusieurs semaines après les premiers achats, puis réglée encore plus tard. La trésorerie doit financer cet intervalle et les échéances qui continuent pendant la production.
L’essentiel
- Suivre les stocks en cours et les créances clients.
- Construire une trésorerie mois par mois.
- Ne pas confondre réserve disponible et BFR.
Décrire le cycle d’un lot
Notez les dates d’achat et de paiement des matières, d’occupation des cuves, de conditionnement, de livraison et de règlement. Le lot consomme de l’argent avant de générer un encaissement. Une recette à rotation plus lente ou un grand minimum d’emballages peut modifier ce cycle.
Le stock inclut les matières, les encours et les produits finis selon leur valorisation appropriée. Sa valeur économique diffère de son prix de vente futur. Des bouteilles invendables ou une bière dégradée ne peuvent pas être considérées comme une réserve mobilisable à leur prix catalogue.
Calculer le BFR simplifié
Le BFR rapproche les stocks et les créances clients des dettes fournisseurs. Dans l’exemple fictif du guide, 15 000 € + 12 000 € − 7 000 € donnent 20 000 €. Les conventions HT ou TTC, la TVA et les autres dettes d’exploitation doivent être traitées de façon cohérente avec le conseil comptable.
Un calcul annuel moyen peut masquer le besoin de pointe. Reprenez les stocks et délais à chaque mois de montée en charge. L’été peut demander davantage de production avant les encaissements, tandis qu’un achat important de canettes peut immobiliser de l’argent pour plusieurs recettes.
Construire le tableau bancaire
Le solde de fin de mois est le solde initial augmenté des encaissements et diminué des décaissements. Détaillez ventes, apports, emprunts, achats, charges, investissements, TVA, taxes et remboursements. Les montants doivent être placés au mois de paiement, pas seulement au mois de facturation.
Le BFR est un outil d’analyse : ne le redéduisez pas chaque mois si les achats, ventes et délais qui le composent figurent déjà dans le tableau. Cette double prise en compte est une erreur fréquente dans les simulations simplifiées.
Réduire les tensions
Travaillez le réassort, les tailles de lot et les relances clients. Réduire le stock ne doit pas supprimer les références régulières les plus demandées. Demandez des délais fournisseurs contractuels et évitez de construire le modèle sur des retards de paiement subis.
Préparez une action pour le mois de trésorerie le plus bas : ressource confirmée, investissement décalé ou montée en charge adaptée. Une réserve ne doit pas simplement repousser une perte structurelle.
Les points à comparer
| Mois fictif | Encaissements | Décaissements | Solde final avec 25 000 € au départ |
|---|---|---|---|
| M1 | 8 000 € | 18 000 € | 15 000 € |
| M2 | 14 000 € | 17 000 € | 12 000 € |
| M3 | 20 000 € | 18 000 € | 14 000 € |
À préparer pour votre projet
- Relier le tableau aux échéances réelles.
- Identifier le point bas, pas seulement le solde de décembre.
- Éviter de compter deux fois stock et BFR.
Pour approfondir
- Créer le business plan de sa microbrasserie
- Financer sa microbrasserie
- Quel budget pour ouvrir une microbrasserie ?
Ouvrir les calculateurs et le modèle de trésorerie →
Le cas complet : une banque positive ne signifie pas que tout est disponible
Le financement de 300 000 € laisse 51 600 € de banque après les investissements et le stock TTC de démarrage. Les 41 400 € de TVA initiale sont supposés remboursés au mois 4. Les ventes professionnelles sont encaissées le mois suivant, alors que les achats sont payés immédiatement. Ce décalage explique pourquoi le plan de trésorerie doit être mensuel même lorsque le résultat annuel est positif.
Le BFR de fin A1 n’est pas seulement le stock initial : les créances clients HT de décembre s’y ajoutent. Le stock de 10 000 € n’est pas ajouté une seconde fois au plan de financement. Les consignes, acomptes, créances douteuses et crédit fournisseur peuvent modifier un dossier réel ; ils sont absents de ce cas pour garder les rapprochements lisibles.
Annexe : trésorerie mensuelle du cas complet
Année 1
| Mois | Ventes hL | CA HT | Encaissements TTC | Achats TTC | Fixes TTC | Dette | TVA payée / remboursée | IS | Invest. TTC | Banque fin |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 15,0 | 7 695 € | 923 € | 3 465 € | 9 850 € | 1 979 € | 0 € | 0 € | 0 € | 37 230 € |
| 2 | 20,0 | 10 260 € | 9 542 € | 4 620 € | 9 850 € | 1 979 € | 445 € | 0 € | 0 € | 29 878 € |
| 3 | 25,0 | 12 825 € | 12 620 € | 5 775 € | 9 850 € | 1 979 € | 765 € | 0 € | 0 € | 24 129 € |
| 4 | 30,0 | 15 390 € | 15 698 € | 6 930 € | 9 850 € | 1 979 € | -40 314 € | 0 € | 0 € | 61 382 € |
| 5 | 35,0 | 17 955 € | 18 776 € | 8 085 € | 9 850 € | 1 979 € | 1 406 € | 0 € | 0 € | 58 838 € |
| 6 | 40,0 | 20 520 € | 21 854 € | 9 240 € | 9 850 € | 1 979 € | 1 727 € | 0 € | 0 € | 57 896 € |
| 7 | 45,0 | 23 085 € | 24 932 € | 10 395 € | 9 850 € | 1 979 € | 2 047 € | 0 € | 0 € | 58 556 € |
| 8 | 50,0 | 25 650 € | 28 010 € | 12 167 € | 9 850 € | 1 979 € | 2 368 € | 0 € | 0 € | 60 203 € |
| 9 | 55,0 | 28 215 € | 31 088 € | 13 425 € | 9 850 € | 1 979 € | 2 585 € | 0 € | 0 € | 63 451 € |
| 10 | 60,0 | 30 780 € | 34 166 € | 13 714 € | 9 850 € | 1 979 € | 2 889 € | 0 € | 0 € | 69 185 € |
| 11 | 60,0 | 30 780 € | 36 936 € | 13 714 € | 9 850 € | 1 979 € | 3 354 € | 0 € | 0 € | 77 224 € |
| 12 | 65,0 | 33 345 € | 37 244 € | 13 969 € | 9 850 € | 1 979 € | 3 354 € | 5 485 € | 0 € | 79 832 € |
Année 2
| Mois | Ventes hL | CA HT | Encaissements TTC | Achats TTC | Fixes TTC | Dette | TVA payée / remboursée | IS | Invest. TTC | Banque fin |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 19,5 | 10 004 € | 37 213 € | 8 104 € | 11 000 € | 1 979 € | 3 824 € | 0 € | 0 € | 92 137 € |
| 2 | 26,0 | 13 338 € | 12 404 € | 8 273 € | 11 000 € | 1 979 € | 67 € | 0 € | 0 € | 83 223 € |
| 3 | 32,5 | 16 673 € | 16 406 € | 12 312 € | 11 000 € | 1 979 € | 705 € | 0 € | 0 € | 73 633 € |
| 4 | 39,0 | 20 007 € | 20 407 € | 12 643 € | 11 000 € | 1 979 € | 699 € | 0 € | 0 € | 67 719 € |
| 5 | 45,5 | 23 342 € | 24 409 € | 12 975 € | 11 000 € | 1 979 € | 1 311 € | 0 € | 0 € | 64 863 € |
| 6 | 52,0 | 26 676 € | 28 410 € | 13 306 € | 11 000 € | 1 979 € | 1 923 € | 0 € | 0 € | 65 066 € |
| 7 | 58,5 | 30 011 € | 32 411 € | 13 638 € | 11 000 € | 1 979 € | 2 534 € | 0 € | 0 € | 68 326 € |
| 8 | 65,0 | 33 345 € | 36 413 € | 13 969 € | 11 000 € | 1 979 € | 3 146 € | 0 € | 0 € | 74 645 € |
| 9 | 71,5 | 36 680 € | 40 414 € | 14 301 € | 11 000 € | 1 979 € | 3 757 € | 0 € | 0 € | 84 022 € |
| 10 | 78,0 | 40 014 € | 44 416 € | 14 632 € | 11 000 € | 1 979 € | 4 369 € | 0 € | 0 € | 96 458 € |
| 11 | 78,0 | 40 014 € | 48 017 € | 14 632 € | 11 000 € | 1 979 € | 4 981 € | 0 € | 0 € | 111 883 € |
| 12 | 84,5 | 43 349 € | 48 417 € | 14 964 € | 11 000 € | 1 979 € | 4 981 € | 14 473 € | 0 € | 112 904 € |
Année 3
| Mois | Ventes hL | CA HT | Encaissements TTC | Achats TTC | Fixes TTC | Dette | TVA payée / remboursée | IS | Invest. TTC | Banque fin |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 23,4 | 12 004 € | 48 257 € | 8 525 € | 12 067 € | 1 979 € | 5 592 € | 0 € | 30 000 € | 102 997 € |
| 2 | 31,2 | 16 006 € | 14 885 € | 7 207 € | 12 067 € | 1 979 € | -4 670 € | 0 € | 0 € | 101 300 € |
| 3 | 39,0 | 20 007 € | 19 687 € | 12 386 € | 12 067 € | 1 979 € | 1 350 € | 0 € | 0 € | 93 205 € |
| 4 | 46,8 | 24 008 € | 24 489 € | 14 679 € | 12 067 € | 1 979 € | 1 287 € | 0 € | 0 € | 87 683 € |
| 5 | 54,6 | 28 010 € | 29 290 € | 15 357 € | 12 067 € | 1 979 € | 1 705 € | 0 € | 0 € | 85 865 € |
| 6 | 62,4 | 32 011 € | 34 092 € | 16 036 € | 12 067 € | 1 979 € | 2 392 € | 0 € | 0 € | 87 483 € |
| 7 | 70,2 | 36 013 € | 38 894 € | 16 737 € | 12 067 € | 1 979 € | 3 080 € | 0 € | 0 € | 92 515 € |
| 8 | 78,0 | 40 014 € | 43 695 € | 17 838 € | 12 067 € | 1 979 € | 3 763 € | 0 € | 0 € | 100 564 € |
| 9 | 85,8 | 44 015 € | 48 497 € | 18 236 € | 12 067 € | 1 979 € | 4 380 € | 0 € | 0 € | 112 400 € |
| 10 | 93,6 | 48 017 € | 53 299 € | 18 634 € | 12 067 € | 1 979 € | 5 114 € | 0 € | 0 € | 127 906 € |
| 11 | 93,6 | 48 017 € | 57 620 € | 18 634 € | 12 067 € | 1 979 € | 5 848 € | 0 € | 0 € | 146 999 € |
| 12 | 101,4 | 52 018 € | 58 100 € | 19 031 € | 12 067 € | 1 979 € | 5 848 € | 21 494 € | 0 € | 144 680 € |
Sources de ces exemples
Références consultées le 19 octobre 2026. Les prix de catalogue sont des relevés indicatifs ; disponibilité, fiscalité, options, transport et installation sont à confirmer sur devis. Les simulations Pinteo sont fictives et ne constituent pas des devis fournisseurs.
Sources et suivi
Sources consultées le 19 octobre 2026. Les exemples explicitement fictifs sont des scénarios pédagogiques. Les règles et montants applicables doivent être vérifiés à la date de lancement.